期货行情即为同意有关修订并受其约束；

　　期货 行情即为同意有关修订并受其约束；为贯彻落实《证券期货规章造订步调章程》等条件，中邦证监会对相合证券期货轨造文献举行了清算。经历清算，中邦证监会决意：

　　一、将《合于初度公然荒行股票并上市公司招股仿单财政陈诉审计截止日后紧要财政音信及筹办景遇音信披露指引》序论第一段中的“《初度公然荒行股票并上市照料手腕》、《科创板初度公然荒行股票注册照料手腕（试行）》、《创业板初度公然荒行股票注册照料手腕（试行）》”修削为“《初度公然荒行股票注册照料手腕》”。

　　序论第二段中的“申请初度公然荒行股票并上市的公司（以下简称发行人）提交中邦证监会注册或中邦证监会发审委审核的招股仿单”修削为“申请初度公然荒行股票并上市的公司（以下简称发行人）提交中邦证监会注册的招股仿单”。

　　第四条修削为：“四、为向投资者实时供给投资计划和价格占定所需音信，4月30日之后通告招股仿单、向中邦证监会提交注册以及正正在实施注册步调的，招股仿单中援用的财政报外该当征求上一年度经审计的财政报外。”

　　二、将《科创属性评判指引（试行）》序论中的“《科创板初度公然荒行股票注册照料手腕（试行）》”修削为“《初度公然荒行股票注册照料手腕》”。

　　三、将《存托凭证存托造定实质与体例指引（试行）》第一条修削为：“为标准存托凭证存托造定的订立，鲜明存托造定各方当事人的权益和职守，扞卫投资者合法权柄，依照《中华百姓共和邦民法典》、《中华百姓共和邦证券法》（以下简称《证券法》）、《合于展开改进企业境内发行股票或存托凭证试点的若干意睹》（以下简称《若干意睹》）、《存托凭证发行与贸易照料手腕（试行）》（以下简称《手腕》）及相合章程，造订本指引。”

　　第十条第二项修削为：“（二）公然荒行存托凭证，该当根据《证券法》、《若干意睹》以及中邦证监会章程，依法经证券贸易所审核，并报中邦证监会注册。中邦证监会对存托凭证发行的注册，不讲明其对发行人的筹办危机、诉讼危机以及存托凭证的投资危机或者收益等作出占定或者保障。投资者出席存托凭证的危机，由投资者自行经受”。

　　第十五条第一项修削为：“（一）负担就存托凭证的发行事宜分袂向境外监禁机构、证券贸易所提出申请并按境表里监禁机构条件得到相应的接受或认同”。

　　第三十一条中的“存托造定自愿行人、存托人法定代外人或授权具名人具名并加盖公章（如有），且存托凭证的发行得到中邦证监会出具联系准许文献后生效”修削为“存托造定自愿行人、存托人法定代外人或授权具名人具名并加盖公章（如有），且存托凭证的发行得到中邦证监会出具联系注册文献后生效”。

　　四、将《中邦证监聚合于北京证券贸易所上市公司转板的诱导意睹》第二条第三款中的“转板属于股票上市地的转变，不涉及股票公然荒行，依法无需经中邦证监会准许或注册，由上交所、深交所根据上市轨则举行审核并作出决意”修削为“转板属于股票上市地的转变，不涉及股票公然荒行，依法无需经中邦证监会注册，由上交所、深交所根据上市轨则举行审核并作出决意”。

　　五、将《境表里证券贸易所互联互通存托凭证营业监禁章程》第四条修削为：“正在境内公然荒行上市存托凭证的，境外根基证券发行人该当依法经境内证券贸易所审核，并报中邦证监会注册。”

　　第五条第四款修削为：“招股仿单的有用期为6个月，自公然荒行前结尾一次订立之日起谋划。”

　　第九条第一款修削为：“境外根基证券发行人正在境内初度公然荒行并正在主板上市后，发行以新增股票为根基证券的存托凭证的，实用《上市公司证券发行注册照料手腕》合于上市公司发行股票的章程以及《存托手腕》等中邦证监聚合于存托凭证的相合章程，并遵从本章程第四条章程的步调提出申请。存托造定事先商定以卖出配股权等式样执掌配股权柄的除外。”

　　第四十五条第一款中的“《存托手腕》第四十五条”修削为“《存托手腕》第四十六条”，“《存托手腕》第四十六条”修削为“《存托手腕》第四十七条”。

　　第四十六条中的“《存托手腕》第五十三条”修削为“《存托手腕》第五十一条”。

　　六、将《H股公司境内未上市股份申请“全流畅”营业指引》第一条修削为：“为标准正在香港纠合贸易全豹限公司（以下简称香港联交所）上市的境内股份有限公司（以下简称H股公司）境内未上市股份到香港联交所上市流畅行动，保护商场次第，扞卫投资者合法权柄，依照《证券法》、《公法令》、《境内企业境外发行证券和上市照料试行手腕》等相合章程，造订本指引。”

　　第三条修削为：“正在适宜联系执法律例以及邦有资产照料、外商投资和行业监禁等战略条件的条件下，境内未上市股份股东可自帮计议确定申请流畅的股份数目和比例，并委托H股公司向中邦证监会登记。

　　尚未上市的境内股份有限公司可正在境外初度公然荒行上市时一并就‘全流畅’向中邦证监会登记。

　　‘全流畅’申请该当依法合规、公道平允、充实保证股东知情权、出席权，并实施需要的内部计划和外部接受步调。”

　　第五条第一款修削为：“境内未上市股份股东该当遵从中邦证券注册结算有限负担公司（以下简称中邦结算）相合营业轨则，执掌股份转注册营业，遵从香港商场相合章程执掌股份注册、股票挂牌上市等步调，并依法合规举行音信披露。”

　　《合于初度公然荒行股票并上市公司招股仿单财政陈诉审计截止日后紧要财政音信及筹办景遇音信披露指引》等6部标准性文献依照本决意作相应修削，从头宣告。

　　为进一步提升音信披露质地，巩固音信披露的实时性，扞卫投资者的合法权柄，根据《初度公然荒行股票注册照料手腕》等章程，造订本指引。

　　申请初度公然荒行股票并上市的公司（以下简称发行人）提交中邦证监会注册的招股仿单，应充实披露财政陈诉审计截止日后的财政音信及紧要筹办景遇，保荐机构应合怀发行人正在财政陈诉审计截止日后筹办景遇是否爆发巨大转折，并促进发行人做好音信披露管事。

　　一、发行人财政陈诉审计截止日至招股仿单订立日之间横跨1个月的，应正在招股仿单巨大事项提示中披露审计截止日后的紧要筹办景遇。联系景况披露的截止时点应尽大概亲切招股仿单订立日。假使发行人临蓐筹办的表里部情况爆发或将要爆发巨大转折，应就该景况及其大概对发行人筹办景遇和他日经业务绩形成的倒霉影响举行充实阐述并就联系危机作巨大事项提示。

　　二、发行人财政陈诉审计截止日至招股仿单订立日之间横跨4个月的，应填补供给经管帐师事宜所核阅的功夫1个季度的财政报外；横跨7个月的，应填补供给经管帐师事宜所核阅的功夫2个季度的财政报外。发行人供给季度经核阅的财政报外的，应正在招股仿单照料层阐述中以列外式样披露该季度末和上年终、该季度和上年同期及岁首至该季度末和上年同期的紧要财政音信，征求但不限于：总资产、全豹者权柄、业务收入、业务利润、利润总额、净利润、归属于母公司股东的净利润、扣除非通常性损益后归属于母公司股东的净利润、筹办勾当形成的现金流量净额等，并披露纳入非通常性损益的紧要项目和金额。若该季度的紧要管帐报外项目与财政陈诉审计截止日或上年同期比拟爆发较大转折，应披露转折景况、转折原故以及由此大概形成的影响，并正在巨大事项提示中披露联系危机。发行人应正在招股仿单巨大事项提示中指示投资者，发行人已披露财政陈诉审计截止日后经管帐师事宜所核阅的紧要财政音信（如有）及筹办景遇。

　　三、发行人应正在招股仿单巨大事项提示中填补披露下一陈诉期功绩预告音信，紧要征求岁首至下一陈诉期末业务收入、扣除非通常性损益前后净利润的估计景况、同比转折趋向及原故等；较上年同期大概爆发巨大转折的，应阐述披露其性子、水平及对赓续筹办的影响。若审计截止日后发行人筹办景遇爆发较大倒霉转折，或经业务绩呈低沉趋向，应正在危机成分及巨大事项提示中披露联系危机。

　　四、为向投资者实时供给投资计划和价格占定所需音信，4月30日之后通告招股仿单、向中邦证监会提交注册以及正正在实施注册步调的，招股仿单中援用的财政报外该当征求上一年度经审计的财政报外。

　　五、发行人及其董事、监事、高级照料职员需出具专项声明，保障审计截止日后财政报外不生存失实记录、误导性陈述或者巨大漏掉，并对原本质的真正性、切确性及完善性经受相应的执法负担。发行人负担人、主管管帐管事负担人及管帐机构负担人（管帐主管职员）应出具专项声明，保障该等财政报外的真正、切确、完善。管帐师事宜所就该等财政报外出具核阅意睹的，该当确实实施核阅负担，坚持应有的职业留意。经核阅财政报外与对应经审计财政报外生存巨大差别的，保荐机构及申报管帐师应正在15个管事日内向中邦证监会、证券贸易所陈诉，解说差别原故、性子及影响水平。

　　六、保荐机构应促进发行人确实做好审计截止日后紧要财政音信及筹办景遇音信披露，核查发行人临蓐筹办的表里部情况是否爆发或将要爆发巨大转折，征求但不限于：家当战略巨大调解，进出口营业受到巨大节造，税收战略呈现巨大转折，行业周期性转折，营业形式及逐鹿趋向爆发巨大转折，紧要原原料的采购领域及采购代价或紧要产物的临蓐、出卖领域及出卖代价呈现大幅转折，新增对他日筹办大概形成较大影响的诉讼或仲裁事项，紧要客户或供应商呈现巨大转折，巨大合同条件或现实推广景况爆发巨大转折，巨大安宁事变，以及其他大概影响投资者占定的巨大事项等。保荐机构应正在发行保荐书中解说联系结论，并正在发行保荐管事陈诉中周密解说核查的历程、明晰并搜集到的联系景况，得出结论的根据，并正在此根基上就发行人审计截止日后筹办景遇是否呈现巨大倒霉转折出具核查意睹。

　　为落实科创板定位，赞成和荧惑硬科技企业正在科创板上市，依照《合于正在上海证券贸易所设立科创板并试点注册造的奉行意睹》和《初度公然荒行股票注册照料手腕》，造订本指引。

　　一、赞成和荧惑科创板定位章程的联系行业界限中，同时适宜下列4项目标的企业申报科创板上市：

　　（1）近来三年研发参加占业务收入比例5%以上，或近来三年研发参加金额累计正在6000万元以上；

　　（4）近来三年业务收入复合增进率抵达20%，或近来一年业务收入金额抵达3亿元。

　　采用《上海证券贸易所科创板股票上市轨则》第2.1.2条第一款第（五）项章程的上市程序申报科创板的企业，或遵从《合于展开改进企业境内发行股票或存托凭证试点的若干意睹》等联系轨则申报科创板的已境外上市红筹企业，可不实用上述第（4）项目标的章程；软件行业不实用上述第（3）项目标的条件，研发参加占比应正在10%以上。

　　二、赞成和荧惑科创板定位章程的联系行业界限中，虽未抵达前述目标，但适宜下列状况之一的企业申报科创板上市：

　　（1）发行人具有的中心本事经邦度主管部分认定具有邦际领先、引颈用意或者对待邦度策略具有巨大意旨；

　　（2）发行人举动紧要出席单元或者发行人的中心本事职员举动紧要出席职员，得到邦度科技发展奖、邦度自然科学奖、邦度本事出现奖，并将联系本事使用于公司主业务务；

　　（3）发行人独立或者牵头经受与主业务务和中心本事联系的邦度巨大科技专项项目；

　　（4）发行人依附中心本事变成的紧要产物（供职），属于邦度荧惑、赞成和促进的症结筑立、症结产物、症结零部件、症结原料等，并杀青了进口取代；

　　（5）变成中心本事和行使于主业务务的出现专利（含邦防专利）合计50项以上。

　　三、节造金融科技、形式改进企业正在科创板上市。禁止房地产和紧要从事金融、投资类营业的企业正在科创板上市。

　　第一条为标准存托凭证存托造定的订立，鲜明存托造定各方当事人的权益和职守，扞卫投资者合法权柄，依照《中华百姓共和邦民法典》、《中华百姓共和邦证券法》（以下简称《证券法》）、《合于展开改进企业境内发行股票或存托凭证试点的若干意睹》（以下简称《若干意睹》）、《存托凭证发行与贸易照料手腕（试行）》（以下简称《手腕》）及相合章程，造订本指引。

　　第二条境外根基证券发行人（以下简称发行人）正在境内发行存托凭证的，发行人和存托人该当遵从本指引的条件订立存托造定。

　　第三条存托造定的订立该当听从平等志愿、忠实信用、充实扞卫投资者合法权柄的准绳。

　　第四条存托造定实质须听命本指引章程，不得有失实记录、误导性陈述和巨大漏掉。

　　第五条正在不违反执法律例、中邦证券监视照料委员会（以下简称中邦证监会）和其他有权监禁组织章程、本指引条件的条件下，发行人和存托人可依照现实必要对本指引章程实质除外的事项举行商定，但商定的实质不得与本指引的基来源则和条件相冲突。

　　本指引某些实在条件对发行人或存托人不实用的，经中邦证监会附和后，发行人和存托人正在充实扞卫投资者合法权柄的条件下，可对相应实质做出合理调解和改观，并举行专项解说。

　　第六条凡对发行人、存托人、存托凭证持有人权益、职守有巨大影响的事项，无论本指引是否做出章程，发行人和存托人均应正在存托造定中订明。

　　第七条存托造定全文文本封面应标有“×××公司存托凭证存托造定”字样，并载明发行人、存托人和造定订立期间。

　　第八条存托造定目次应标明各章、节（如有）的题目及相应的页码，实质编排应适宜通行的中文常规。

　　（二）公然荒行存托凭证，该当根据《证券法》、《若干意睹》以及中邦证监会章程，依法经证券贸易所审核，并报中邦证监会注册。中邦证监会对存托凭证发行的注册，不讲明其对发行人的筹办危机、诉讼危机以及存托凭证的投资危机或者收益等作出占定或者保障。投资者出席存托凭证的危机，由投资者自行经受。

　　（三）存托凭证遵从中邦执法律例、监禁机构的章程和贸易所、注册机构的营业轨则（以下统称实用律例）发行并运作，若存托造定的实质与实用律例的强造性章程纷歧致，该当以届时有用的实用律例的章程为准。

　　第十一条发行人和存托人应对大概酿成存托凭证持有人会意失败及特定寄义的术语作出释义。

　　（四）存托凭证发行、认购、签发、上市、贸易、跨境转换、退市等流程的实在调节。

　　第十三条存托造定应列明发行人、存托人的基础景况，征求但不限于名称、注册地、筑树根据的执法和紧要筹办场面等音信。

　　第十四条依照《手腕》及其他相合章程，存托造定应列明发行人的权益，征求但不限于：

　　（一）决意存托凭证的发行方针，征求公司财政主意、融资调节、根基证券与存托凭证的转换比例等；

　　第十五条依照《手腕》及其他相合章程，存托造定应列明发行人的职守，征求但不限于：

　　（一）负担就存托凭证的发行事宜分袂向境外监禁机构、证券贸易所提出申请并按境表里监禁机构条件得到相应的接受或认同；

　　（二）约请境内保荐机构、承销机构（如实用）、状师、管帐师事宜所等中介机构，执掌并达成存托凭证公然荒行并上市的相合管事；

　　（四）保障存托凭证持有人现实享有的资产收益、出席巨大计划、结余资产分拨等相合权柄与境外根基证券持有人享有的权柄相当；保障存托凭证持有人的合法权柄不受损害；保障对存托凭证持有人的扞卫不低于境内执法、行政律例以及中邦证监会的条件；

　　（五）保障交付存托人的根基证券不违反根基证券发行地的执法、律例，且证券权柄美满，不生存任何设定担保、让渡节造或其他权益受限状况；

　　（七）遵从造定的商定，釆用安宁、经济、便捷的搜集或其他式样为存托凭证持有人行使权益供给方便；

　　第十六条依照《手腕》及其他相合章程，存托造定应列明存托人的权益，征求但不限于：

　　（一）代外存托凭证持有人以本身表面持有根基证券，遵从本造定商定，依照存托凭证持有人志愿行使根基证券相应权益；

　　（二）委托中邦证券注册结算有限负担公司负担存托凭证注册机构执掌存托凭证注册及联系营业；

　　（四）依照造定商定收取存托手续费等用度以及执法律例章程或监禁部分接受的其他用度；

　　第十七条依照《手腕》及其他相合章程，存托造定应列明存托人的职守，征求但不限于：

　　（二）调节存放存托凭证根基资产，能够委托具有相应营业天资、才智，忠实信用的托管人照料存托凭证根基资产并与其订立托管造定，促进原本施根基资产的托管职责，存托凭证根基资产因托管人过错受到损害的，存托人经受连带补偿负担；

　　（六）遵从中邦证监会和证券贸易所的联系章程和造定的商定，向存托凭证持有人发送知照等联系文献；

　　（七）遵从造定商定，向存托凭证持有人派发盈利、股息等权柄，依照存托凭证持有人志愿行使外决权等权益；

　　（八）发行人股东大会审议相合存托凭证持有人权益职守的议案时，存托人该当投入股东大会并按存托凭证持有人志愿行使外决权；

　　（九）遵从存托造定的商定，釆用安宁、经济、便捷的搜集或其他式样为存托凭证持有人行使权益供给方便；

　　（十）正在转变托管人或者调解、修削托管造定时，该当实时示知发行人，以便发行人实施音信披露职守；

　　（十一）存托人不得交易其签发的存托凭证，不得兼任原本施存托职责的存托凭证的保荐人；

　　第十八条依照《手腕》及其他相合章程，存托造定应列明存托凭证持有人的权益，征求但不限于：

　　（二）通过存托人行使对根基证券的股东权益，征求但不限于：获取现金分红、股份分红及其他资产分拨，行使配股权，行使外决权等；

　　第十九条依照《手腕》及其他相合章程，存托造定应列明存托凭证持有人的职守，征求但不限于：

　　（二）供给真正、有用的身份音信，知足执法律例或监禁机构章程的存托凭证投资者适宜性照料条件；

　　（五）自行经受存托凭证代外的根基证券所形成的联系职守，征求但不限于，因只身或合计持有存托凭证、持有发行人发行股份抵达《证券法》、《上市公司音信披露照料手腕》以及《手腕》章程的比例而需经受的音信披露职守等；

　　第二十条存托造定该当根据《手腕》及其他相合章程，列明发行人投资者扞卫的联系条件，征求但不限于：

　　第二十一条存托造定该当列明存托凭证持有人应知足贸易所造订的存托凭证投资者适宜性照料条件，并自发遵从账户实名造等联系章程。

　　第二十四条存托造定应列明根基证券爆发造定商定的分红派息、配股权证、投票等公司行动时的相应执掌调节。前述相合调节应以有利于存托凭证持有人工条件。

　　第二十五条存托造定应根据《手腕》及其他相合章程，列明音信披露的相合条件，征求但不限于：

　　（二）存托凭证公然披露的音信该当操纵中文。涉及同时披露的，文献实质该当与其正在境外证券贸易场面披露的文献实质相仿。上述文献实质纷歧致时，以中文文献为准。

　　（三）发行人等音信披露职守人该当保障其正在境外商场披露的音信同时正在境内商场披露，确保全托凭证持有人能够与境外根基股票持有人平等的获取统一音信，不得向境表里片面投资者显示或者泄露未披露音信。

　　第二十六条存托造定应列明存托凭证的用度收取调节，征求但不限于存托人收取用度的对象（如发行人、存托凭证持有人）、用度品种及实在收费金额条件等。

　　（三）发行人的投票权差别、造定掌管架构或者相同分外调节大概惹起的特定危机；

　　（一）发行人与存托人计议相仿必要对造定举行修订，发行人应于修订文本生效前向商场公然披露，披露期间不得晚于修订文本生效前××个自然日；

　　（二）存托凭证持有人正在造定修订生效后持续持有存托凭证的，即为附和相合修订并受其管束；

　　（三）造定爆发调解和修削的，发行人和存托人该当实时向中邦证监会、证券贸易所陈诉；

　　第三十条存托造定该当根据《手腕》及相合章程，列明违约负担、争议执掌相合条件。

　　第三十一条存托造定是商定存托凭证当事人之间权益职守的执法文献。存托造定自愿行人、存托人法定代外人或授权具名人具名并加盖公章（如有），且存托凭证的发行得到中邦证监会出具联系注册文献后生效。投资者持有存托凭证即成为本存托造定确当事人，担当本造定全豹条件的管束。

　　第三十二条存托造定的有用期自其生效之日起至存托造定终止之日止。存托造定的生效和终止该当适宜执法律例及本指引的相合章程。

　　第三十三条存托造定该当鲜明，自生效之日起，存托造定对通盘当事人具有平等执法管束力。

　　第三十四条存托造定合同原本一式××份，除举动上报相合监禁机构一式××份外，发行人、存托人分袂持有××份，每份具有平等的执法效能。

　　为厉谨贯彻落实党重心、邦务院计划安排，增强众方针本钱商场的有组织系，更好阐明各商场的成效，引发商场生机，为分歧兴盛阶段的企业供给差别化、方便化供职，依照《中华百姓共和邦公法令》、《中华百姓共和邦证券法》等相合执法律例，遵从深化新三板改造、设立北京证券贸易所（以下简称北交所）的总体调节，就北交所上市公司向上海证券贸易所（以下简称上交所）、深圳证券贸易所（以下简称深交所）转板提出如下意睹。

　　（一）商场导向。适合商场需求，恭敬企业志愿，应承适宜前提的北交所上市公司自帮作出转板决意，自帮采选转入的贸易所及板块。提升转板透后度，审核历程、程序齐备公然。

　　（二）兼顾两全。上交所、深交所、北交所、中邦证券注册结算有限负担公司（以下简称中邦结算）增强疏导融合，做好轨造轨则的联贯，鼓吹各板块融合兴盛，保证企业合法权益。

　　（三）试点先行。对峙稳起步，初期正在上交所、深交所各采选一个板块试点。试点一段期间后，评估美满转板机造。

　　（四）防控危机。加强底线思想，确实防备转板历程中大概呈现的种种危机，做好应对非常景况和突发变乱的企图，确保安定奉行。

　　（一）转入板块规模。试点功夫，适宜前提的北交所上市公司能够申请转板至上交所科创板或深交所创业板。

　　（二）转板前提。北交所上市公司申请转板，该当已正在北交所相接上市满一年，且适宜转入板块的上市前提。公司正在北交所上市前，曾正在全邦中小企业股份让渡编造（以下简称全邦股转编造）原精选层挂牌的，精选层挂牌期间与北交所上市期间兼并谋划。转板前提该当与初度公然荒行并正在上交所、深交所上市的前提坚持基础相仿，上交所、深交所能够依照监禁必要提出差别化条件。

　　（三）转板步调。转板属于股票上市地的转变，不涉及股票公然荒行，依法无需经中邦证监会注册，由上交所、深交所根据上市轨则举行审核并作出决意。转板步调紧要征求：企业实施内部计划步调后提出转板申请，上交所、深交所审核并作出是否附和上市的决意，企业正在北交所终止上市后，正在上交所或深交所上市贸易。

　　（四）转板保荐。提出转板申请的北交所上市公司，遵从上交所、深交所相合章程约请证券公司负担上市保荐人。鉴于企业公然荒行股票并正在北交所上市时，一经保荐机构核查，并正在上市后担当保荐机构赓续督导，对北交所上市公司转板的保荐条件和步调能够适宜调解美满。

　　（五）股份限售调节。北交所上市公司转板的，股份限售该当遵从执法律例及上交所、深交所营业轨则的章程。正在谋划北交所上市公司转板后的股份限售期时，准绳上能够扣除正在全邦股转编造原精选层和北交所一经限售的期间。上交所、深交所对转板公司的控股股东、现实掌管人、董监上等所持股份的限售期作出章程。

　　（一）端庄转板审核。上交所、深交所开发高效透后的转板审核机造，依法依规展开审核。上交所、深交地方转板审核中，发掘转板申请文献音信披露生存巨大题目且未做出合理外明的，能够根据营业轨则对拟转板公司接纳现场查验等自律照料方法。转板的审核步调、申报受理景况、问询历程及审核结果实时向社会公然。

　　（二）鲜明转板联贯。北交所该当加强上市公司的普通监禁，促进申请转板的公司做好音信披露，增强极度贸易监禁，防备黑幕贸易、驾御商场等违法违规行动。上交所、深交所开发转板审核疏导机造，确保审核标准基础相仿。上交所、深交所、北交所开发转板监禁联贯机造，就涉及的厉重监禁事项举行疏导融合，实时得当处理转板历程中呈现的种种新景况新题目。

　　（三）压实中介机构负担。保荐机构及管帐师事宜所、状师事宜所等证券供职机构该当遵从中邦证监会及上交所、深交所联系章程，忠实取信，努力尽责，对申请文献和音信披露原料举行充实核检查证并发讲明确意睹。上交所、深交地方转板审核中，发掘保荐机构、证券供职机构等未遵从章程履职尽责的，能够根据营业轨则对保荐机构、证券供职机构等接纳现场查验等自律照料方法。

　　（四）增强贸易所审核管事监视。上交所、深交地方作出转板审核决意后，该当实时报中邦证监会登记。中邦证监会对上交所、深交所审核管事举行监视，按期或不按期对贸易所审核管事举行现场查验或非现场查验。

　　（五）加强负担究查。申请转板的上市公司及联系中介机构该当端庄遵从执法律例和中邦证监会联系章程。对待转板中的违法违规行动，中邦证监会将依法依规稳重查处，上交所、深交所、北交所等该当实时接纳相应的自律照料方法。

　　上交所、深交所、北交所、中邦结算等根据相合执法律例及本诱导意睹，造订或修订相合营业轨则，鲜明上述相合调节。

　　第一条为了标准境内证券贸易所与境外证券贸易所互联互通存托凭证营业中的发行、贸易、跨境转换和音信披露等行动，扞卫投资者合法权柄，保护证券商场次第，依照《证券法》、《合于展开改进企业境内发行股票或存托凭证试点的若干意睹》（以下简称《若干意睹》）、《上市公司音信披露照料手腕》（以下简称《音信披露手腕》）、《存托凭证发行与贸易照料手腕（试行）》（以下简称《存托手腕》）以及其他联系执法、行政律例、部分规章，造订本章程。

　　第二条本章程所称互联互通存托凭证营业，是指适宜前提的正在境外证券贸易所上市的境外根基证券发行人正在境内发行存托凭证并正在境内证券贸易所主板上市，以及适宜前提的正在境内证券贸易所上市的境内上市公司正在境外发行存托凭证并正在境外证券贸易所上市。

　　前款章程的境外根基证券发行人须为中邦证监会认同规模内的境外证券贸易所上市公司，《若干意睹》章程的红筹企业申请正在境内发行股票或存托凭证不实用本章程。

　　第三条正在境内公然荒行上市存托凭证的，境外根基证券发行人该当适宜《证券法》、《存托手腕》合于公然荒行存托凭证的联系章程，并依法实施发行人、上市公司的职守，经受相应的执法负担。

　　境内投资者申购、贸易前款章程的存托凭证，该当适宜境内证券贸易所章程的投资者适宜性照料条件。

　　第四条正在境内公然荒行上市存托凭证的，境外根基证券发行人该当依法经境内证券贸易所审核，并报中邦证监会注册。

　　第五条正在境内公然荒行上市存托凭证的，境外根基证券发行人该当按章程提交以下申请文献：

　　（一）招股仿单及境外根基证券发行人董事和高级照料职员订立的书面确认意睹和监事会或实施相同职责的机构的书面审核意睹；

　　（四）发行保荐书（征求合于对境内投资者权柄的扞卫总体上不低于境内执法、行政律例以及中邦证监会条件的结论性意睹）、上市保荐书和保荐管事陈诉；

　　（五）近来三年的财政陈诉和审计陈诉，以及近来一期的财政陈诉（遵从中邦企业管帐规矩调解的差别治疗音信，如实用）；

　　前款章程的文献该当适宜中邦证监会和境内证券贸易所的相合条件。招股仿单实质与体例参照实用《公然荒行证券的公司音信披露编报轨则第23号——试点红筹企业公然荒行存托凭证招股仿单实质与体例指引》的章程。确不实用或者必要调解实用的，境外根基证券发行人该当正在申请文献中做出解说。

　　招股仿单中援用的财政报外正在其近来一期截止日后6个月内有用。非常景况下发行人可申请适宜延迟，但至众不横跨3个月。

　　第六条申请文献受理后，境外根基证券发行人该当按章程，将招股仿单、发行保荐书、上市保荐书、审计陈诉和执法意睹书等文献正在境内证券贸易所网站预先披露。

　　境内证券贸易所达成审核后，将境外根基证券发行人申请文献报送中邦证监会时，招股仿单、发行保荐书、上市保荐书、审计陈诉和执法意睹书等文献该当同步正在境内证券贸易所网站和中邦证监会网站公然。

　　第七条境外根基证券发行人应正在招股仿单及按期陈诉的明显处所解说其财政陈诉所操纵的管帐规矩。若未操纵中邦企业管帐规矩或经财务部遵从互惠准绳认定已与中邦企业管帐规矩实行等效的管帐规矩（以下简称等效管帐规矩）编造所披露的财政陈诉，应同时披露如下填补音信：

　　（二）按中邦企业管帐规矩调解的差别治疗音信，解说管帐规矩差别对境外根基证券发行人财政报外全豹厉重项主意财政影响金额。

　　境外根基证券发行人采用等效管帐规矩编造财政陈诉的，正在谋划联系财政目标时，能够采用依照等效管帐规矩编造的财政数据。上述财政目标征求中邦证监会联系部分规章、标准性文献和境内证券贸易所联系营业轨则所涉及的财政目标。

　　第八条从事互联互通存托凭证营业的境表里管帐师事宜所该当遵从中邦注册管帐师审计规矩或者财务部遵从互惠准绳认定与中邦注册管帐师审计规矩实行等效的审计规矩对境外根基证券发行人的财政陈诉举行审计并出具审计陈诉，同时遵从境外根基证券上市地（以下简称境外上市地）内部掌管标准对内部掌管举行鉴证并出具鉴证意睹。

　　境外根基证券发行人所供给的遵从中邦企业管帐规矩调解的差别治疗音信该当经中邦境内管帐师事宜所鉴证。

　　前两款章程的境表里管帐师事宜所该当按章程举行证券供职营业登记。境外管帐师事宜所为境外根基证券发行人供给审计供职必要到中邦内地推广营业的，该当遵从《中华百姓共和邦注册管帐师法》、《境外管帐师事宜地方中邦内地一时推广审计营业暂行章程》（财会〔2011〕4号）报财务部分接受。

　　第九条境外根基证券发行人正在境内初度公然荒行并正在主板上市后，发行以新增股票为根基证券的存托凭证的，实用《上市公司证券发行注册照料手腕》合于上市公司发行股票的章程以及《存托手腕》等中邦证监聚合于存托凭证的相合章程，并遵从本章程第四条章程的步调提出申请。存托造定事先商定以卖出配股权等式样执掌配股权柄的除外。

　　境外根基证券发行人奉行配股时，联系计划调节应确保全托凭证持有人现实享有的权柄与境外根基股票持有人权柄相当。

　　第十条保荐人及其保荐代外人该当遵从下列条件实施保荐职责，中邦证监会另有章程的除外：

　　（一）遵从《证券发行上市保荐营业照料手腕》实施保荐职责，重心就境外根基证券发行人危机成分和音信披露合规景况、境表里执法轨造差别、存托凭证持有人扞卫、发行上市涉及的跨境转换调节、根基股票存放调节等事项举行核查、评估和披露；

　　（二）遵从《保荐人尽职侦察管事规矩》的章程，并参照《保荐改进企业境内发行股票或存托凭证尽职侦察管事奉行章程》中合于已正在境外上市红筹企业的联系章程，展开尽职侦察管事。

　　境外根基证券发行人和保荐人该当到境外根基证券发行人正在境内设立的证券事宜机构地方地的中邦证监会派出机构申请执掌指点登记和指点验收事宜，指点管事参照《初度公然荒行股票并上市指点监禁章程》推广。

　　第十一条境外根基证券发行人以新增股票为根基证券正在境内发行存托凭证并正在主板上市的发行与承销行动，实用《证券发行与承销照料手腕》，本章程另有章程的除外。

　　第十二条初度公然荒行存托凭证该当通过询价确定发行代价。询价对象征求证券公司、基金照料公司、信任公司、财政公司、保障公司、及格境外机构投资者和私募基金照料人等专业机构投资者（以下统称网下投资者）。网下投资者该当向中邦证券业协会注册，担当中邦证券业协会自律照料。

　　境外根基证券发行人和主承销商能够通过初阶询价确定发行代价，或者正在初阶询价确定发行代价区间后，通过累计投标询价确定发行代价；主承销商该当向网下投资者供给投资价格商讨陈诉，并遵从中邦证券业协聚合于投资价格商讨陈诉的章程。

　　第十三条初度公然荒行存托凭证时，出席询价的网下投资者能够为其照料的分歧配售对象分袂报价。统一网下投资者的分歧报价不得横跨三个，且最高报价不得高于最低报价的120%。网下投资者报价后，境外根基证券发行人和主承销商剔除报价最高片面后确定发行代价或者发行代价区间，剔除比例实用主板相合章程。拟剔除的最高申报代价片面中的最低代价，与确定的发行代价（或者发行代价区间上限）一致时，对该代价的申报能够不剔除。

　　第十四条初度公然荒行存托凭证时，境外根基证券发行人和主承销商询价确定发行代价且生存以下状况之一的，该当正在网上申购前揭橥投资危机非常通告，周密解说订价合理性，提示投资者提神投资危机：

　　（二）发行代价横跨剔除最高报价后网下投资者报价的中位数和加权均匀数，剔除最高报价后公募基金、全邦社会保证基金、基础养老保障基金、企业年金基金和保障资金报价中位数和加权均匀数孰低值的；

　　第十五条初度公然荒行存托凭证时，网下初始发行比例不低于本次公然荒行存托凭证数目的80%。奉行策略配售的，该当扣除策略配售片面后确定网上彀下发行比例。

　　境外根基证券发行人和主承销商该当调节不低于本次网下发行存托凭证数目的70%优先向公募基金、全邦社会保证基金、基础养老保障基金、企业年金基金和保障资金配售，并采用比例限售式样，调节10%的网下发行存托凭证成立不低于6个月的限售期。

　　第十六条初度公然荒行存托凭证时，网上投资者有用申购倍数横跨50倍且不横跨100倍的，该当从网下向网上回拨，回拨比例为本次公然荒行存托凭证数目的10%；网上投资者有用申购倍数横跨100倍的，回拨比例为本次公然荒行存托凭证数目的20%。回拨后无尽售期的网下发行数目准绳上不横跨本次公然荒行存托凭证数目的70%。

　　本条所称公然荒行存托凭证数目遵从扣除设定限售期的存托凭证数目谋划，本章程第十五条第二款章程的限售存托凭证无需扣除。

　　第十七条境外根基证券发行人以其新增股票为根基证券初度公然荒行存托凭证的，能够向策略投资者配售。策略投资者准绳上不横跨三十五名，配售存托凭证总量准绳上不横跨公然荒行存托凭证数目的30%，横跨的该当正在发行计划中充解析说因由。

　　策略投资者该当容许自本次发行的存托凭证上市之日起持有得到配售的存托凭证不少于十二个月，策略投资者紧要征求：

　　（一）与境外根基证券发行人经业务务具有策略合营联系或永恒合营愿景的大型企业或其属下企业；

　　（二）具有永恒投资志愿的大型保障公司或其属下企业、邦度级大型投资基金或其属下企业；

　　（三）以公然召募式样设立，紧要投资战略征求投资策略配售证券，且以紧闭式样运作的证券投资基金；

　　第十八条初度公然荒行存托凭证时，发行人和主承销商经留意评估，能够正在发行计划中设定逾额配售采选权。采用逾额配售采选权发行的存托凭证数目不得横跨初度公然荒行存托凭证数目的15%。

　　第十九条境外根基证券发行人正在境内发行存托凭证召募资金的，该当遵从召募发行相合文献披露的方针和调节，照料、操纵所召募的资金，准绳上该当用于主业。召募的资金能够百姓币时势或购汇汇出境外，也可留存境内操纵。

　　第二十条存托凭证存续期内的份额数目不得横跨中邦证监会批复的数目上限。因境外根基证券发行人送股、股份分拆或者兼并、转换比例调解等原故导致存托凭证扩展或者裁汰的，数目上限相应调解。

　　第二十一条存托人该当适宜《存托手腕》章程的相合前提，并依法经受相应的职责。贸易银行负担存托人的，该当遵从《合于贸易银行负担存托凭证试点存托人相合事项章程》赢得存托营业资历。

　　第二十二条中邦证监会批复境外根基证券发行人以非新增股票为根基证券正在境内公然荒行存托凭证后，适宜前提的境内证券公司能够遵从境内证券贸易所的章程以自有资金或者担当适宜适宜性照料条件的不特定投资者委托买入或者以其他合法式样得到根基股票并交付存托人。存托人依照联系章程和存托造定商定向上述境内证券公司或者投资者签发相应的存托凭证。

　　存托凭证的数目抵达境内证券贸易所章程的主板上市前提后，境外根基证券发行人可向境内证券贸易所申请将其存托凭证上市贸易。

　　第二十三条存托凭证上市贸易后，适宜前提的境内证券公司举行跨境转换的，能够按章程向存托人申请将境外根基股票转换为存托凭证或者申请将存托凭证转换为相应的境外根基股票。

　　境内证券公司申请将存托凭证转换为相应的境外根基股票的，由存托人依照联系章程和存托造定的商定刊出相应的存托凭证，并将对应的根基股票交付该境内证券公司。

　　境内证券公司能够遵从境内证券贸易所的章程担当适宜前提的境内投资者委托举行跨境转换。

　　第二十四条本章程第二十二条、第二十三条所指的境内证券公司该当具有证券经纪营业资历、证券自业务务资历和必然邦际营业体会、内部掌管健康有用，并遵从境内证券贸易所的章程举行登记。

　　前款章程的境内证券公司该当委托具有证券投资基金托管资历的银行负担托管人。托管人该当参照《及格境内机构投资者境外证券投资照料试行手腕》的章程，负担资产托管营业，并委托境外资产托管人负担境外资产托管营业。

　　第二十五条从事跨境转换营业的境内证券公司可基于跨境转换及对冲危机的主意遵从联系主管部分的章程交易存托凭证对应的根基股票及下列投资种类，但正在境外商场的资产余额不得横跨中邦证监会章程的上限。

　　境内证券公司展开上述跨境贸易以及境内存托人遵从存托造定的商定出席分红派息等公司行动，该当适宜邦度合于跨境资金照料的相合章程，并实时向中邦证监会和境内证券贸易所陈诉境外投资及跨境资金活动景况。

　　第二十六条存托凭证上市后的赓续监禁，实用本章程；本章程未作章程的，实用《改进企业境内发行股票或存托凭证上市后赓续监禁奉行手腕（试行）》（以下简称《赓续监禁奉行手腕》）合于已正在境外上市红筹企业的章程、中邦证监会的其他章程及境内证券贸易所联系营业轨则。

　　境外根基证券发行人遵从境外上市地条件或者志愿披露季度陈诉等文献的，该当正在境内同时披露。

　　第二十八条境外根基证券发行人的年度陈诉和中期陈诉该当征求《证券法》、《音信披露手腕》第十四条和第十五条、《存托手腕》和本章程条件披露的实质。

　　境外根基证券发行人沿用遵从境外上市地轨则编造的年度陈诉的，该当正在境内初度公然荒行申请及正在境内披露年度陈诉时，对比《公然荒行证券的公司音信披露实质与体例规矩第2号——年度陈诉的实质与体例》（以下简称《2号规矩》）解说境外上市地年度陈诉联系实质与《2号规矩》条件的紧要差别及上述差别对投资者价格占定和投资计划是否生存巨大影响，并约请境内状师就上述紧要差别出具执法意睹。境外根基证券发行人该当正在年度陈诉显要处所对其境外上市地年度陈诉联系实质与《2号规矩》条件的紧要差别作出提示解说。

　　境外根基证券发行人一经遵从境外上市地轨则条件的体例披露年度陈诉、中期陈诉的，正在确保具备本条前两款条件披露的实质、不影响音信披露完善性的条件下，能够持续遵从境外原有体例编造对应的按期陈诉。境外根基证券发行人该当正在按期陈诉显要处所对境表里体例编造差别作出提示解说。

　　第二十九条境外根基证券发行人董事、高级照料职员该当对质券发行文献和按期陈诉订立书面确认意睹，解说董事会对质券发行文献和按期陈诉的编造和审议步调是否适宜境外注册地和上市地执法律例的章程，实质是否可以真正、切确、完善地反响上市公司的现实景况。

　　监事会或实施相同职责的机构该当对董事会编造的证券发行文献和按期陈诉举行审核并提出书面审核意睹，监事或实施相同职责的职员该当订立书面确认意睹。监事会或实施相同职责的机构对质券发行文献和按期陈诉出具的书面审核意睹，该当解说董事会的编造和审议步调是否适宜境外注册地和上市地执法律例的章程，实质是否可以真正、切确、完善地反响上市公司的现实景况。

　　境外根基证券发行人没有监事、监事会或实施相同职责的职员或机构调节的，不实用本章程合于监事、监事会或实施相同职责职员或机构的章程，但该当提交书面解说。

　　第三十条境外根基证券发行人股东、现实掌管人应遵从《证券法》、《音信披露手腕》章程实施主动示知和配合职守，境外根基证券发行人股东、现实掌管人已遵从境外上市地轨则实施音信披露职守的除外。

　　第三十一条除涉及正在境内商场发行存托凭证进货资产和以现金进货境内资产组成巨大资产重组外，境外根基证券发行人及其控股或者掌管的公司奉行巨大资产重组的，能够遵从境外上市地执法律例奉行，不实用《赓续监禁奉行手腕》第五章的章程。

　　第三十二条经中邦证监会准许具备存托凭证做市营业资历的境内证券公司因实施做市职守而持有境外根基股票或者存托凭证的，不实用《赓续监禁奉行手腕》第四章第二节合于存托凭证持有改观的联系章程。

　　第三十三条境外根基证券发行人的投资者及其相仿行径人持有境内存托凭证的，该当遵从《上市公司收购照料手腕》以及中邦证监聚合于股份权柄改观的其他章程；不持有境内存托凭证的，正在境外商场披露的音信该当正在境内商场同时披露。

　　第三十四条境外根基证券发行人回购境外已发行股份或者境外存托凭证的，实用境外注册地和上市地执法律例。回购境外已发行股份或者境外存托凭证的通告实质，该当正在境内商场同时披露。

　　第三十五条境内上市公司以其新增股票为根基证券正在境外发行存托凭证，或者以其非新增股票为根基证券正在境外上市存托凭证的，该当适宜《证券法》、境内企业境外发行上市相合执法律例及中邦证监会的章程。境内上市公司以其新增股票为根基证券正在境外发行存托凭证的，还该当同时适宜相合上市公司证券发行的章程。

　　（四）现任董事、高级照料职员近来36个月内受到过中邦证监会的行政处分，或者近来12个月内受到过境内证券贸易所公然训斥。

　　（五）上市公司或者其现任董事、高级照料职员因涉嫌非法正被法令组织立案观察或者涉嫌违法违规正被中邦证监会立案侦察。

　　（六）近来一年及一期财政陈诉被注册管帐师出具保注意睹、否认意睹或者无法流露意睹的审计陈诉。保注意睹、否认意睹或者无法流露意睹所涉及事项的巨大影响一经扑灭或者本次发行涉及巨大重组的除外。

　　第三十六条境内上市公司以其新增股票为根基证券正在境外发行存托凭证的，发行代价按比例换算后准绳上不得低于订价基准日前20个贸易日根基股票收盘价均价的90%。

　　第三十七条境内上市公司正在境外发行存托凭证的，该当遵从境内证券贸易所和证券注册结算机构的章程执掌存托凭证对应的新增股票上市和注册存管。

　　第三十八条境内上市公司正在境外发行的存托凭证能够按章程与其对应的境内根基股票举行跨境转换。

　　境内上市公司正在境外公然荒行的存托凭证自上市之日起120日内不得转换为境内根基股票。境内上市公司控股股东、现实掌管人及其掌管的企业认购的存托凭证自上市之日起36个月内不得让渡。

　　境内上市公司正在境外发行上市的存托凭证正在存续期内的份额数目所对应的根基股票数目不得横跨中邦证监会批复的数目上限，因境内上市公司送股、股份分拆或者兼并、转换比例调解等原故导致存托凭证扩展或者裁汰的，数目上限相应调解。

　　第三十九条境外存托人和展开跨境转换营业的境外证券筹办机构，该当委托境内证券公司举行存托凭证对应的根基股票贸易，并向境内证券贸易所登记。境内证券公司担当境外证券筹办机构贸易委托的，该当对其天资、领域、营业体会等举行留意核查，并与其订立供职造定，对境外证券筹办机构展开跨境转换联系营业的合法合规性予以有用监视和管束。

　　第四十条境外存托人和展开跨境转换营业的境外证券筹办机构，该当采选及格境外机构投资者的托管人或者具有托管资历的证券投资基金托管人托管资产。

　　前款章程的托管人该当参照《及格境外机构投资者和百姓币及格境外机构投资者境内证券期货投资照料手腕》的章程实施托管职责。

　　第四十一条境外证券筹办机构可基于跨境转换及对冲危机的主意遵从联系主管部分的章程交易存托凭证对应的境内根基股票及以下投资种类，但正在境内商场的资产余额不得横跨中邦证监会章程的上限。

　　境外证券筹办机构展开上述跨境贸易以及境外存托人遵从存托造定的商定出席分红派息等公司行动，该当适宜邦度合于跨境资金照料的相合章程。

　　第四十二条境内上市公司以新增股票为根基证券正在境外发行存托凭证进货资产的，该当适宜《上市公司巨大资产重组照料手腕》等章程的前提。

　　第四十三条投资者及其相仿行径人通过存托凭证和其他式样具有境内上市公司权柄的，该当兼并谋划其权柄，并遵从证券监禁、外资照料等章程，实施法界说务。

　　单个境外投资者持有简单境内上市公司权柄的比例不得横跨该公司股份总数的10%；境外投资者持有简单境内上市公司A股权柄的比例合计不得横跨该公司股份总数的30%。境外投资者依法对境内上市公司策略投资的除外。

　　境外存托人因实施存托职责持有根基股票，不实用境内上市公司股东权柄改观的联系章程。

　　第四十四条商场出席主体违反本章程的，中邦证监会依照《证券法》等执法律例、《音信披露手腕》、《存托手腕》和中邦证监会其他联系章程举行监视照料。

　　第四十五条中邦证监会遵从《存托手腕》第四十六条的章程，对境内证券公司接纳举行现场查验、进入涉嫌违法行动爆发场面侦察取证等方法。境内证券公司、境外证券筹办机构违反本章程的，中邦证监会能够遵从《存托手腕》第四十七条的章程对其接纳相应监禁方法。

　　境内证券公司未实时向中邦证监会陈诉境外投资景况及跨境资金活动景况的，遵从《证券法》第二百一十一条的章程举行处分。境内证券公司展开跨境转换营业违反本章程或者其他联系章程的，遵从《证券公司监视照料条例》第七十条等章程接纳相应监禁方法或者举行处分。

　　第四十六条境内存托人和境外根基股票托管人未遵从《存托手腕》及相合章程展开存托凭证营业，或者境内存托人、境外根基股票托管人呈现违反本章程的其他状况的，中邦证监会能够遵从《存托手腕》第五十一条的章程接纳相应监禁方法或者举行处分。

　　第四十七条本章程自宣告之日起实施。中邦证监会2018年10月12日揭橥的《合于上海证券贸易所与伦敦证券贸易所互联互通存托凭证营业的监禁章程（试行）》（证监会通告〔2018〕30号）同时废止。

　　第一条为标准正在香港纠合贸易全豹限公司（以下简称香港联交所）上市的境内股份有限公司（以下简称H股公司）境内未上市股份到香港联交所上市流畅行动，保护商场次第，扞卫投资者合法权柄，依照《证券法》、《公法令》、《境内企业境外发行证券和上市照料试行手腕》等相合章程，造订本指引。

　　第二条本指引所称“全流畅”，是指H股公司的境内未上市股份（征求境外上市前境内股东持有的未上市内资股、境外上市后正在境内增发的未上市内资股以及外资股东持有的未上市股份）到香港联交所上市流畅。

　　第三条正在适宜联系执法律例以及邦有资产照料、外商投资和行业监禁等战略条件的条件下，境内未上市股份股东可自帮计议确定申请流畅的股份数目和比例，并委托H股公司向中邦证监会登记。

　　尚未上市的境内股份有限公司可正在境外初度公然荒行上市时一并就“全流畅”向中邦证监会登记。

　　“全流畅”申请该当依法合规、公道平允，充实保证股东知情权、出席权，并实施需要的内部计划和外部接受步调。

　　第四条境内未上市股份股东该当遵从中邦证券注册结算有限负担公司（以下简称中邦结算）相合营业轨则，执掌股份转注册营业，遵从香港商场相合章程执掌股份注册、股票挂牌上市等步调，并依法合规举行音信披露。

　　境内未上市股份到香港联交所上市流畅后，不得再转回境内。境内未上市股份股东可依照联系营业轨则减持和增持本公司正在香港联交所流畅的股份。

　　H股公司应于申请所涉股份正在中邦结算达成转注册后15日内向中邦证监会报送联系景况陈诉。

　　第五条境内未上市股份股东授权H股公司采选一家道内证券公司出席“全流畅”联系股份的交易。

　　境内证券公司出席“全流畅”贸易应适宜中邦证监聚合于证券公司经纪营业照料的联系条件，并通过中邦结算、深圳证券贸易所（以下简称深交所）或其授权机构的本事编造测试验收。

　　第六条中邦结算负担执掌境内未上市股份跨境转注册、托管及结算等营业，举动表面持有人持有联系证券，并按期向中邦证监会、中邦百姓银行和邦度外汇照料局陈诉股份改观及跨境资金活动景况。

　　深交所或其授权机构供给股份委托指令和成交回报通报，以及联系行情转发等供职。

　　中邦结算和深交所该当遵从本指引造订并揭橥“全流畅”营业奉行细则，鲜明实在营业机造和调节。

　　第八条中邦证监会与联系主管部分举行音信共享和监禁协同，监测资金跨境活动，扞卫投资者合法权柄。

　　一、合于落实邦务院《合于进一步增强正在境外发行股票和上市照料的知照》若干题目的知照（1998年2月22日 证监〔1998﹞5号）

　　二、逾额配售采选权试点意睹（2001年9月3日 证监发〔2001〕112号）

　　三、合于缩短新股发行结果到上市所需期间相合事宜的知照（2001年11月21日 证监发〔2001〕144号）

　　四、中邦证券监视照料委员会发行审核委员会管事细则（2006年5月18日 证监发〔2006〕51号）

　　五、合于正在发行审核委员会中设立上市公司并购重组审核委员会的决意（2007年7月17日 证监会通告〔2007〕93号 依照2017年12月7日证监会通告〔2017〕16号《合于修削、废止〈证券公司次级债照料章程〉等十三部标准性文献的决意》批改）

　　六、合于进一步改造和美满新股发行体造的诱导意睹（2009年6月10日 证监会通告〔2009〕13号）

　　七、《上市公司证券发行照料手腕》第三十九条“违规对外供给担保且尚未消灭”的会意和实用——证券期货执法实用意睹第5号（2009年7月9日 证监会通告〔2009〕16号 依照2021年6月11日证监会通告〔2021〕13号《合于修削、废止片面证券期货轨造文献的决意》批改）

　　八、合于深化新股发行体造改造的诱导意睹（2010年10月11日 证监会通告〔2010〕26号）

　　九、合于进一步深化新股发行体造改造的诱导意睹（2012年4月28日 证监会通告〔2012〕10号）

　　十、合于股份有限公司境外发行股票和上市申报文献及审核步调的监禁指引（2012年12月20日 证监会通告〔2012〕45号）

　　十一、初度公然荒行股票时公司股东公然荒售股份暂行章程（2013年12月2日 证监会通告〔2013〕44号 依照2014年3月21日证监会通告〔2014〕11号《合于修削〈初度公然荒行股票时公司股东公然荒售股份暂行章程〉的决意》批改）

　　十二、合于增强新股发行监禁的方法（2014年1月12日 证监会通告〔2014〕4号）

　　十三、中邦证券监视照料委员会上市公司并购重组审核委员会管事规程（2014年4月20日 证监会通告〔2014〕15号 依照2017年12月7日证监会通告〔2017〕16号《合于修削、废止〈证券公司次级债照料章程〉等十三部标准性文献的决意》批改 依照2018年7月3日证监会通告〔2018〕24号《合于修削〈中邦证券监视照料委员会上市公司并购重组审核委员会管事规程〉的决意》批改 依照2021年11月12日证监会通告〔2021〕42号《合于修削〈中邦证券监视照料委员会上市公司并购重组审核委员会管事规程〉的决意》批改）

　　十四、合于进一步标准发行审核权柄运转的若干意睹（2015年11月24日 证监会通告〔2015〕27号）

　　十五、合于增强发审委委员履职回避照料的章程（2017年修订）（2017年1月14日 证监会通告〔2017〕1号）

　　十六、合于增强发行审核管事职员履职回避照料的章程（2017年修订）（2017年1月14日 证监会通告〔2017〕1号）

　　十七、中邦证监会发行审核管事预定宽待手腕（2017年1月14日 证监会通告〔2017〕2号）

　　十八、公然荒行证券的公司音信披露编报轨则第22号——改进试点红筹企业财政陈诉音信非常章程（试行）（2018年6月6日 证监会通告〔2018〕12号 依照2020年3月20日证监会通告〔2020〕20号《合于修削片面证券期货标准性文献的决意》批改）

　　十九、中邦证监会科技改进商酌委员会管事轨则（试行）（2018年6月6日 证监会通告〔2018〕16号）

　　二十、合于试点改进企业奉行员工持股方针和期权鼓舞的指引（2018年6月6日 证监会通告〔2018〕17号）

　　二十一、《中邦证券监视照料委员会行政许可奉行步调章程》第十五条、第二十二条相合章程的实用意睹——证券期货执法实用意睹第13号（2018年7月10日 证监会通告〔2018〕25号）

　　二十二、科创板上市公司巨大资产重组非常章程（2019年8月23日 证监会通告〔2019〕19号）

　　二十三、创业板初度公然荒行证券发行与承销非常章程（2020年6月12日 证监会通告〔2020〕36号 依照2021年9月18日证监会通告〔2021〕21号《合于修削〈创业板初度公然荒行证券发行与承销非常章程〉的决意》批改）

　　一、合于社保基金行投〔2002〕22 号文的复函（发行监禁函〔2002〕99 号）

　　三、合于境外上市公司非境外上市股份蚁合注册存管相合事宜的知照（证监邦合字〔2007〕10 号）

　　五、合于确实落实保荐轨造各项条件，努力尽责，提升尽职侦察管事质地的知照（发行监禁函〔2010〕121 号）

　　六、合于构造对新股发行承销管事举行查验的知照 （发行监禁部函〔2014〕473 号）

　　七、发行监禁问答——合于《证券发行与承销照料手腕》第十七条联系题目的解答

　　十、股票发行审核程序备忘录第16号——初度公然荒行股票的公司专项复核的审核条件

　　十一、股票发行审核程序备忘录第18号——对初度公然荒行股票询价对象前提和行动的监禁条件